Podsumowanie tygodnia na rynkach (2023-12-08)

Za nami tydzień z posiedzeniem Rady Polityki Pieniężnej. Stopy nie zostały zmienione i referencyjna wciąż jest na poziomie 5,75%. Co więcej, wiele przemawia za tym, że pozostanie tam nawet przez cały 2024 rok. Zdaniem Kamila Sobolewskiego, głównego ekonomisty Pracodawców RP, który był gościem Roberta Stanilewicza w piątkowym odcinku Analizy LIVE, nie powinno to polskiej gospodarce zaszkodzić.

Reklama

Potwierdziło się także, że w rządzie Donalda Tuska, który prawdopodobnie zostanie powołany w przyszłym tygodniu, ministrem finansów zostanie człowiek z branży funduszy, czyli Andrzej Domański. Zajrzeliśmy w jego oświadczenie majątkowe i sprawdziliśmy, w jakie fundusze inwestycyjne zainwestował. Także w ramach IKE, IKZE i PPK.

Zapisz się na Newsletter

Bądźmy w kontakcie! Prosto na Twojego maila będziemy wysyłać skrót najważniejszych informacji ze świata finansów, powiadomienia o nowościach rynkowych, najnowsze oceny i raporty oraz codzienne notowania wybranych przez Ciebie funduszy inwestycyjnych.

Zapisz się

A jeśli o programach emerytalnych mowa, to opublikowano limity zwolnionych z podatku Belki wpłat na IKE i IKZE oraz OIPE w 2024 roku. W IKZE wzrosną one do 9 388,80 zł, a dla osób prowadzących pozarolniczą działalność gospodarczą do 14 083,20 zł. W przypadku IKE i OIPE kwota limitu wyniesie wzrośnie do 23 472 zł.

Dane makro

• W Szwajcarii inflacja odpuszcza mocniej, niż się spodziewano. Ta konsumencka wyhamowała w listopadzie do 1,4% w ujęciu rocznym z 1,7%. Prognozowano utrzymanie tempa wzrostu cen z października. W ujęciu miesięcznym odnotowano deflację rzędu 0,2%. Może to mieć znaczenie dla frankowiczów: szybsze od spodziewanego hamowanie inflacji może skłonić Szwajcarski Bank Narodowy do cięcia stóp.
• W strefie euro i Wielkiej Brytanii odczyty PMI dla sektora usług poszły w górę. W Hiszpanii okazały się niższe od prognoz, ale wciąż powyżej progu 50 pkt. W Niemczech i Włoszech wciąż jednak poniżej tego poziomu, ale wyraźnie lepiej od oczekiwań. Najsłabiej wypadł odczyt z Francji, ale też był minimalnie wyższy, niż się spodziewano. W całym Eurolandzie wyniósł 48,7 wobec 47,8 przed miesiącem wobec prognoz o pół punktu procentowego niższych.
• Lepszy był także wskaźnik ISM dla usług za oceanem. Wzrósł z 51,8 do 52,7 wobec oczekiwań rzędu 52,0.
• Spadły zamówienia w niemieckim przemyśle, okazały się też słabsze od prognoz. Zrewidowano jednak w górę dane za październik.
• PKB w strefie euro w ujęciu rocznym utrzymał się na niezmienionym poziomie (miał wzrosnąć o 0,1%). Kwartał do kwartału zgodnie z oczekiwaniami spadł o 0,1%.
• Stopa bezrobocia w USA spadła do 3,7% z 3,9% w październiku. Ekonomiści oczekiwali, że utrzyma się na niezmienionym poziomie.

Raporty Analiz Online

• Wyniki funduszy inwestycyjnych w listopadzie 2023 r. W listopadzie większość z nich przyniosła zyski, w wielu przypadkach liczone w dwucyfrowym tempie.
• Ranking funduszy inwestycyjnych, który pozwala wyłonić najbardziej efektywne fundusze. W listopadzie najlepiej wypadły fundusze akcji globalnych rynków rozwiniętych.
• Podsumowanie rynku OFE: ich aktywa po listopadzie sięgnęły niemal 200 mld złotych.
• Podsumowanie miesiąca PPK: znowu wszystkie fundusze cyklu życia na plusie, a lepiej poradziły sobie te zaprojektowane z myślą o młodszych pracownikach, czyli z przewagą akcji.
• Liga Ekspertów: zarobili wszyscy, ale doszło do przetasowań w czołówce.
• Najlepsze konta oszczędnościowe. W trzech przypadkach rachunki z czołówki tabeli obniżyły oprocentowanie.

A ponadto w serwisie Analizy.pl

• W przyszłym roku na konta uczestników PPK trafią dopłaty roczne w wysokości 240 zł. Wystarczy w 2023 roku zgromadzić na swoim rachunku lub rachunkach PPK wpłaty w wysokości co najmniej 732,90 zł. Jeżeli uczestnik korzystał z obniżenia wpłaty podstawowej, wystarczy zgromadzenie co najmniej 183,23 zł.

• W ofercie Mount TFI specjalizującego się do tej poty w REIT-ach i FIZ-ach obligacyjnych pojawił się pierwszy fundusz akcyjny. Zarządza nim Mariusz Jagodziński, który jeszcze do sierpnia tego roku był prezesem Agio Funds TFI.

• Z badania przeprowadzonego przez Insurance Europe wynika, że ​​ponad jedna trzecia Europejczyków nie oszczędza na emeryturę, 32% z nich twierdzi, że nie ma na to wystarczających środków.

• Wywiad z Grantem Bowersem z Franklin Equity Group, m.in. o tym, czy dobra passa na Wall Street ma szansę na kontynuację i czy w warunkach podwyższonych stóp procentowych sprawdzą się metody inwestycyjne z poprzedniej dekady.

• W listopadzie sprzedaż obligacji oszczędnościowych spadła najniżej od pół roku.

• KNF ukarała Rockbridge TFI za dźwignię stosowaną w 2022 roku w Rockbridge Subfunduszu Lokata Plus. Kara to 600 tys. zł.

• Blog Rafała Bogusławskiego, tym razem o wyzwaniach, jakie stoją przed bankami centralnymi w warunkach podwyższonej inflacji i wysokich stóp.

• Mimo sprzyjającego funduszom dłużnym roku, kilka z nich znajduje się pod kreską. Jagoda Fryc spytała o przyczyny słabych wyników.

• UOKiK ostrzega przed inwestycją w "weksle inwestycyjne".

• Ostatnie dwa lata nie były zbyt łaskawe dla posiadaczy zagranicznych REIT-ów, które mocno ucierpiały przez podwyżki stóp procentowych. Czy w 2024 r. REIT-y dadzą zarobić? Pytamy ekspertów.

Live'y

• Kolejny odcinek KupFundusz LIVE, w którym Grzegorz Raupuk w rozmowie z Robertem Stanilewiczem wyjaśnia, jak zbudować poduszkę finansową z funduszy inwestycyjnych i jakie fundusze się do tego nadają.
• "Atak na szczyty", czyli Rafał Bogusławski o giełdowych rekordach.
• "Wrogowie hossy", czyli Rafał Bogusławski i Robert Stanilewicz o strategach wielkich banków inwestycyjnych, którzy przestrzegają przed wiarą w hossę.
• "Zmiana liderów", czyli Rafał Bogusławski o wolcie w sentymencie inwestorów. MiŚ-e zastąpiły "magnificent seven".
• "Ostra RPP nam nie zaszkodzi", czyli gość Roberta Stanilewicza Kamil Sobolewski z Pracodawców RP m.in. o zmianie w polityce Rady Polityki Pieniężej. Ale nie tylko.

Zapraszamy!!