Aktywa funduszy emerytalnych (grudzień 2012)

Rok 2012 okazał się bardzo dobry dla otwartych funduszy emerytalnych. Wartość środków zgromadzonych na drugofilarowych kontach emerytalnych osiągnęła rekordowy poziom blisko 270 mld zł na koniec grudnia. W stosunku do listopada oznacza to przyrost na poziomie +3,0%. W ciągu całego 2012 roku wartość aktywów OFE urosła o blisko +45 mld zł, czyli o +20,0%.

W minionym roku największy wpływ na wzrost aktywów miały wyniki inwestycyjne wypracowane przez fundusze. Średni wzrost wartości jednostek uczestnictwa otwartych funduszy emerytalnych wyniósł w 2012 roku +16,2%. Tak dobre rezultaty to efekt pozytywnej koniunktury na rynku akcji oraz kontynuacji hossy na rynku długu. Indeks szerokiego rynku WIG urósł na przestrzeni 12 miesięcy o +26%, a indeks obligacji skarbowych IROS o +12,6%. Korzystne warunki panujące w minionym roku na rynkach pozwoliły wypracować OFE ponad +37 mld zł. W tym samym czasie ZUS przekazał na rachunki OFE 8 mld zł, najmniej od 10 lat, prawie dwa razy mniej niż w roku 2011. Mniejsze przelewy z ZUS do OFE są wynikiem obniżenia składki trafiającej do drugiego filara, z poziomu 7,3% do 2,3%, która miała miejsce w maju 2011 roku.

W całym roku w największym stopniu przyrosły aktywa PKO BP Bankowy OFE, o +25,0% oraz Amplico OFE o +22,5%. Obydwa fundusze odnotowały najwyższe napływy środków z tytułu transferów – każdy pozyskał tą drogą ok. +300 mln zł. Pierwszą trójkę zamyka Allianz Polska OFE, którego aktywa przyrosły w ciągu 12 mies. o +22,2%, m.in. dzięki bardzo dobrym wynikom zarządzania (+18,0%), najlepszym wśród 14 funduszy. W czterech funduszach przyrost aktywów nie przekroczył +19%. Od blisko 3 lat największymi aktywami zarządza ING OFE, którego udział w rynku w tym roku wzrósł do 23,8%. Nadwyżka do drugiego w kolejności Aviva OFE przekracza już 3 mld zł.

W samym grudniu aktywa funduszy emerytalnych zwiększyły swą wartość o +7,4 mld zł, czyli o +3,0%. Największą dynamikę zmian odnotowały Pekao OFE (+3,4%) oraz AEGON OFE (+3,3%). W najmniejszym stopniu przyrosły aktywa w OFE WARTA (+2,9%) oraz OFE PZU "Złota Jesień" (+2,9%). W grudniu OFE otrzymały z ZUS +0,6 mld zł. Jednocześnie średni wzrost wartości jednostek uczestnictwa, dzięki kontynuacji dobrej koniunktury na rynkach, wyniósł +2,8%.

Zespół Analiz Online

Reklama

Zapisz się na Newsletter

Bądźmy w kontakcie! Prosto na Twojego maila będziemy wysyłać skrót najważniejszych informacji ze świata finansów, powiadomienia o nowościach rynkowych, najnowsze oceny i raporty oraz codzienne notowania wybranych przez Ciebie funduszy inwestycyjnych.