Fundusze pasywne: niewielki wzrost aktywów, dwie nowości

W pierwszym kwartale tego roku aktywa zgromadzone w funduszach pasywnych, czyli zarówno indeksowych jak i ETF-ach wzrosły o 4,1% do 3,69 mld zł. W tym czasie klienci wpłacili do nich 138 mln zł, a wynik z zarządzania wyniósł ok. 10 mln zł.

Reklama

Celem pasywnego inwestowania jest wierne naśladowanie danego benchmarku (tzw. portfela wzorcowego). Podczas gdy celem funduszy aktywnie zarządzanych jest osiągnięcie wyniku wyższego od wybranego benchmarku (punktu odniesienia), dzięki odpowiedniej selekcji i analizie instrumentów finansowych, to celem funduszy pasywnie zarządzanych jest dostarczenie stopy zwrotu najbardziej zbliżonej do tego benchmarku, bez względu na to, czy zyskuje, czy traci. Dzięki temu fundusze pasywne dają inwestorom możliwość ekspozycji na wybrany rynek. Benchmark może reprezentować cały rynek akcji, obligacji bądź surowców, albo wybraną jego część, na przykład konkretne sektory czy kraje.

Zapisz się na Newsletter

Bądźmy w kontakcie! Prosto na Twojego maila będziemy wysyłać skrót najważniejszych informacji ze świata finansów, powiadomienia o nowościach rynkowych, najnowsze oceny i raporty oraz codzienne notowania wybranych przez Ciebie funduszy inwestycyjnych.

Zapisz się

W największym stopniu wzrosły aktywa jednego z najmłodszych funduszy - QUERCUS Silver (Parasolowy SFIO), który był najpopularniejszym produktem zarówno w lutym, jak i w marcu. Jego aktywa w te 2 miesiące powiększyły się o 38 mln zł do 39 mln zł. Na drugim miejscu znalazł się PKO Akcji Rynków Wschodzących (+28 mln zł w 3 mies.), który także cieszył się popularnością wśród klientów, ale tylko przez dwa pierwsze miesiące roku. W marcu klienci PKO TFI przerzucili się na fundusz PKO Akcji Rynku Amerykańskiego (trzeci pod względem wielkości polski fundusz pasywny) oraz PKO Akcji Rynku Japońskiego.

Na trzecim miejscu pod względem przyrostu aktywów w I kwartale br. znalazł się fundusz dłużny - inPZU Inwestycji Ostrożnych (inPZU SFIO) (+21 mln zł). Dzięki temu aktywa zgromadzone we wszystkich funduszach z serii inPZU przekroczyły pierwszy raz w historii próg 1 mld zł.

W pierwszym kwartale rozrosła się rodzina polskich ETF-ów o dwa nowe produkty dające ekspozycję na amerykański rynek akcji:

• fundusz Beta ETF NASDAQ-100 PLN-Hedged Portfelowy FIZ. Jego głównym celem jest osiąganie wyników odzwierciedlających procentowe zmiany poziomów Nasdaq-100 National Net Total Return Index (USD), niezależnie od wahań kursów walutowych.  
  Przeczytaj także: ETF na Nasdaq już dostępny
• fundusz BETA ETF S&P500 PLN HEDGED Portfelowy FIZ. Jego celem jest osiąganie stóp zwrotu, których wysokość odzwierciedla procentowe zmiany poziomów indeksu S&P 500 Net Total Return Index dla takich samych okresów, niezależnie od wahań kursów walutowych.
  Przeczytaj także: BETA ETF na S&P 500 zadebiutował na giełdzie, wkrótce kolejne ETF-y

W połowie marca członek zarządu Beta Securites Kazimierz Szpak zapowiedział kolejne nowości - m.in. fundusz ETF na indeks WIG Tech, a także fundusze na skarbowe i korporacyjne obligacje krajowe i zagraniczne. W przypadku pierwszego z wymienionych, Komisja Nadzoru Finansowego już zatwierdziła jego prospekt (12 marca). Mowa o ETF na indeks WIG-Tech w wersji dochodowej, czyli z kapitalizacją dywidend. Jego debiut na GPW planowany jest na pierwszą połowę maja.

W marcu były napływy :)
W20 + 5,4 mln
M40 (wreszcie!) +0,6 mln
W20LV + 1,4 mln
NDX + 3 mln
Lyxor też zwiększył aktywa na WIG20 +7,8 mln
AUM BETA ETFs ~240 mln
Dziękujemy za zaufanie! pic.twitter.com/v0IDemitqr

— BETA ETF (@EtfBeta) April 2, 2021