KNF surowo karze TFI

W 2023 r. KNF w I instancji nałożyła na podmioty nadzorowane kary pieniężne na łączną kwotę niemal 32 mln zł, z czego 11,6 mln zł dotyczyło TFI. To najwięcej spośród wszystkich podmiotów nadzorowanych. Drudzy w kolejności są emitenci, na których posypały się kary o łącznej wartości 7,8 mln zł.

Reklama

Sankcje te były między innymi konsekwencją nienależytego wywiązywania się z obowiązków w zakresie sprawozdawczości funduszy inwestycyjnych (za to przewinienie ukarana została Opera TFI), a także przekroczenia limitów inwestycyjnych, które służą zapewnieniu odpowiedniej dywersyfikacji portfeli funduszu.

Zapisz się na Newsletter

Bądźmy w kontakcie! Prosto na Twojego maila będziemy wysyłać skrót najważniejszych informacji ze świata finansów, powiadomienia o nowościach rynkowych, najnowsze oceny i raporty oraz codzienne notowania wybranych przez Ciebie funduszy inwestycyjnych.

Zapisz się

- Sankcjonowanie tego typu naruszeń jest szczególnie istotne z uwagi na konieczność zapewnienia bezpieczeństwa rynku kapitałowego i ochrony interesów uczestników funduszy inwestycyjnych - czytamy w sprawozdaniu z działalności UKNF i KNF w 2023 r.

Najwięcej postępowań w I instancji prowadzonych było wobec członków zarządów i rad nadzorczych emitentów (20 proc.), biur usług płatniczych (14,4 proc.), banków (8,5 proc.), akcjonariuszy spółek publicznych (7,8 proc.) oraz towarzystw funduszy inwestycyjnych (7 proc.).

KNF zaznacza jednak, że liczba postępowań administracyjnych prowadzonych w I instancji nie jest tożsama z liczbą podmiotów objętych tymi postępowaniami – wielokrotnie KNF prowadziła bowiem jedno postępowanie wobec kilku akcjonariuszy spółek publicznych (np. w sprawach tzw. parkowania akcji, porozumień akcjonariuszy), czy też wobec kilku innych osób (np. w sprawach dotyczących członków organów spółek publicznych).

Podmioty nadzorowane dostają baty

Podobnie jak w 2022 roku działania sankcyjne prowadzone były między innymi w obszarze związanym z obowiązkami informacyjnymi emitentów, a także członków organów emitentów (zarządów i rad nadzorczych) w zakresie informacji poufnych oraz raportowania okresowego. Istotny obszar stanowiły również sprawy odnoszące się do obowiązków notyfikacyjnych akcjonariuszy posiadających tzw. znaczne pakiety akcji.

KNF sankcjonowała w 2023 roku delikty administracyjnoprawne zakładów ubezpieczeń, między innymi przypadki nieterminowej likwidacji szkód, a także naruszeń w postaci braku przekazania w terminie regularnego sprawozdania do celów nadzoru UKNF (RSR) oraz sprawozdania o wypłacalności i kondycji finansowej (SFCR).

KNF w 2023 roku prowadziła również postępowania administracyjne w stosunku do dystrybutorów ubezpieczeń. Postępowania dotyczyły w szczególności nieprawidłowości w zakresie nadzoru nad realizacją obowiązku szkoleniowego, wykonywania dystrybucji ubezpieczeń w sposób uczciwy, rzetelny i profesjonalny, niewprowadzania klientów w błąd, jak też realizacji obowiązku określania wymagań i potrzeb klienta, przed zawarciem umowy ubezpieczenia. 

Kolejnym istotnym obszarem, w jakim realizowane były w 2023 roku działania sankcyjne, był obszar związany z wynikającym z rozporządzenia MAR zakazem dokonywania transakcji w okresach zamkniętych, a także obowiązkami informacyjnymi, jakie powstają w związku z dokonywaniem transakcji na akcjach emitenta przez osoby, które pełnią w strukturach tego podmiotu kluczowe funkcje (tzw. osoby pełniące obowiązki zarządcze) bądź są blisko związane z tymi osobami.

W odniesieniu do sektora usług płatniczych, w 2023 roku KNF prowadziła postępowania administracyjne w przedmiocie cofnięcia zezwolenia na świadczenie usług płatniczych w charakterze krajowej instytucji płatniczej oraz w przedmiocie zakazu wykonywania działalności w charakterze małej instytucji płatniczej lub w charakterze biura usług płatniczych.

Większość kar utrzymana w mocy

W 2023 roku Komisja Nadzoru Finansowego prowadziła z wniosku o ponowne rozpatrzenie sprawy 115 postępowań administracyjnych. KNF wydała w tym okresie 59 decyzji (II instancja), z których większość stanowiły decyzje o utrzymaniu w mocy zaskarżonej decyzji.

Łącznie w 2023 roku KNF wydała 219 decyzji (zarówno w I instancji, jak i w II) w obszarze zwalczania nadużyć na rynku finansowym.