Fundusze, które "wykręciły" ponad 100 proc. zysku przez ostatnie 5 lat

Rok 2023 był dla klientów TFI bardzo udany. Większość funduszy inwestycyjnych wypracowała bowiem zyski. W ujęciu średnim najwyższe stopy zwrotu przyniosły fundusze akcji polskich (+35 proc.), dla których ubiegły rok był najlepszym pod względem wyników od 2009 r. Najzyskowniejsze fundusze pomnożyły portfele o ponad 40 proc. W tym czasie WIG wzrósł o ponad 36 proc. A jak prezentują się wyniki w dłuższym horyzoncie? Okazuje się, że w skali ostatnich pięciu lat również opłacało się inwestować na GPW, bo wśród najzyskowniejszych detalicznych produktów TFI w tym okresie dominują fundusze akcji polskich. Najlepszy z nich zarobił ponad 200 proc. W tym czasie WIG wzrósł o 30 proc., a indeksy sWIG80TR i mWIG40TR o - odpowiednio - 145 i 65 proc. W sumie ponad 100-proc. zysku przez ostatnie 5 lat przyniosło 7 krajowych funduszy inwestycyjnych o charakterze publicznym. Wśród nich są wyłącznie rozwiązania akcyjne, z czego 6 inwestuje na GPW.

Reklama

Oto 7 detalicznych funduszy inwestycyjnych z najwyższą stopą zwrotu za ostatnie 5 lat (wg wyceny na 8 lutego 2024 r.):

Zapisz się na Newsletter

Bądźmy w kontakcie! Prosto na Twojego maila będziemy wysyłać skrót najważniejszych informacji ze świata finansów, powiadomienia o nowościach rynkowych, najnowsze oceny i raporty oraz codzienne notowania wybranych przez Ciebie funduszy inwestycyjnych.

Zapisz się

1. BNP Paribas Małych i Średnich Spółek (+205,7 proc.)

BNP Paribas Małych i Średnich Spółek działa od 2017 r. i na celowniku ma maluchy i średniaki z GPW. Inwestycja w tym segmencie polskiej giełdy przez ostatnie 5 lat przyniosła aż 205,7 proc. W tym czasie WIG wzrósł o 30 proc., a indeksy sWIG80TR i mWIG40TR o - odpowiednio - 145 i 65 proc. Fundusz od 2019 r. regularnie bije rywali rynek, a na szczególne wyróżnienie zasługują osiągnięcia za 2022 r., kiedy koniunktura na GPW nie oszczędzała nikogo, a spadki w każdym jej segmencie liczone były w dwucyfrowym tempie. W takich warunkach BNPP MiŚ stracił zaledwie 2,3 proc., podczas gdy portfele rywali topniały w tym czasie o ponad 18 proc. w ujęciu średnim. W ubiegłym roku fundusz zarobił 39 proc. Fundusz nie posiada benchmarku. Na koniec grudnia 2023 r. w jego portfelu było 100 składników. W aktywach dominowały spółki z sektora przemysłowego, dóbr luksusowych i finansowego. Udział firmy z sWIG80 wynosił 33 proc., a z mWIG40 - 24 proc. BNP Paribas MiŚ jest tanim funduszem, co też na pewno mu pomaga w uzyskiwaniu przewagi (wysokie opłaty obciążają bowiem wyniki). Z KID wynika, że koszty bieżące wynoszą zaledwie 1,2 proc. BNP Paribas Małych i Średnich Spółek cieszy się też wysoką oceną ratingową - jest w gronie nielicznych funduszy z pięcioma gwiazdkami. W fundusz dostępny jest od 100 zł (minimalna wpłata).

2. Skarbiec Małych i Średnich Spółek (+141,1 proc.)

Inwestuje w segmencie małych i średnich spółek z GPW. Jego benchmarkiem jest 100 proc. mWIG40 TR. Na koniec grudnia największy udział w portfelu miały firmy z sektora finansowego i przemysłowego oraz dób dyskrecjonalnych. Wśród największych pozycji były CCC, Bank Millennium, GPW, XTB oraz Inpost. Przez ostatnie 5 lat fundusz zarobił ponad 140 proc., w tym czasie mWIG40 TR wzrósł o 65 proc. Skarbiec Małych i Średnich Spółek jest trzykrotnym zdobywcą nagrody Alfa, przyznawanej przez Analizy Online. To wyróżnienie fundusz zdobył za wyniki wypracowane w 2018, 2019 oraz 2020 roku. Słabsze miał lata 2021 i 2022 kiedy plasował się poniżej średniej, ale w ubiegłym roku wrócił do formy, zyskując ponad 41 proc., co było szóstym najlepszym osiągnięciem w grupie. W Skarbiec Małych i Średnich Spółek również można zainwestować od 100 zł. Koszty bieżące wynoszą 2,3 proc. 

3. QUERCUS Agresywny (+128,2 proc.)

QUERCUS Agresywny działa od 2008 r. i ma na swoim koncie nagrodę Alfa za osiągnięcia w 2021 r. Cieszy się też wysokim ratingiem Analiz Online (5 gwiazdek). Od lutego 2019 r. fundusz co roku wypada lepiej od rywali, bije też swój benchmark, którym jest indeks WIG. W sumie przez ostatnie pięć lat zarobił ponad 128 proc., co jest osiągnięciem o niemal 100 pkt proc. lepszym od WIG-u. Historycznie na tle konkurentów fundusz wyróżniał się relatywnie wysokim udziałem małych i średnich spółek w portfelu. Obecnie jednak dominują w nim podmioty o dużej kapitalizacji, które na koniec stycznia tego roku stanowiły niemal 62 proc. aktywów netto. Wśród największych pozycji znajdziemy LPP, Orlen, Benefit Systems, Pekao, PKO BP, Inpost i PZU. Łącznie w portfelu jest 93 spółki. Najwięcej waży sektor finansowy (32 proc.). Dobre wyniki przekładają się na efekty sprzedażowe. QUERCUS Agresywny jest bowiem jednym z najpopularniejszych funduszy wśród krajowych inwestorów - w ubiegłym roku napłynęło do niego na czysto łącznie ponad 180 mln zł. Przez lata na zakup jednostek funduszu mogli sobie pozwolić inwestorzy, którzy dysponowali kwotą co najmniej 20 tys. złotych. Od 1 lipca ubiegłego roku próg wejścia do funduszu został obniżony do 1000 zł. Koszty bieżące wynoszą 2,2 proc.

4. AGIO Akcji Małych i Średnich Spółek (+127,7 proc.)

AGIO Akcji Małych i Średnich Spółek również inwestuje w segmencie małych i średnich spółek na GPW zgodnie z filozofią "core-satellite". Część "core" portfela zbudowana jest na bazie fundamentów spółek (analiza fundamentalna) i trzymana z założenia w długim terminie. W "satellite" (ok. 20-30 proc. aktywów) mogą z kolei pojawiać się transakcje średnio- i krótkoterminowe wykorzystujące różnego rodzaju okazje rynkowe. Fundusz nie posiada benchmarku. Taka strategia przynosi rezultaty. Ostatnie trzy lata kalendarzowe fundusz kończył na podium zestawienia stóp zwrotu. Od lutego 2019 roku zarobił łącznie niemal 128 proc. Fundusz również dostępny jest od 100 zł. 

5. Santander Prestiż Technologii i Innowacji (+121,2 proc.)

Santander Prestiż Technologii i Innowacji jest jedynym funduszem akcji zagranicznych w tym zestawieniu. Co najmniej 60 proc. swoich aktywów inwestuje w spółki z sektorów tzw. nowoczesnych technologii tj. m.in. sektora informatycznego, internetowego, telekomunikacyjnego, medialnego, biotechnologicznego. Jest aktywnie zarządzany i porównuje swoje wyniki do benchmarku zbudowanego z 40 proc. MSCI World Information Technology Net TR USD + 30 proc. MSCI World Communication Services Net TR USD + 25 proc. WIGtechTR + 5 proc. WIBOR O/N. Na koniec grudnia ubiegłego roku wśród największych pozycji w portfelu znajdowały się akcje znanych spółek technologicznych, m.in. Microsoft, Alphabet, Meta Platforms, Advanced Micro Devices oraz Nvidia Corp. Przez ostatnie 5 lat fundusz zyskał ponad 121 proc. Dostępny jest od 100 zł. Opłaty bieżące wynoszą 2,18 proc. 

6. Eques Akcji Sektora Prywatnego FIZ (+109,8 proc.)

Eques Akcji Sektora Prywatnego FIZ to fundusz zamknięty o charakterze publicznym (certyfikaty notowane na GPW), w którego portfelu nie znajdziemy spółek skarbu państwa. Inwestuje on bowiem wyłącznie w firmy notowane na GPW z sektora prywatnego, głównie z indeksów mWIG40 i sWIG80. Jest aktywnie zarządzany. Działa od końca 2018 r. i w tym czasie co roku bił WIG, wypadał też lepiej od średniej w grupie (poza 2020 r.). Przez ostatnie 5 lat zarobił niemal 110 proc. 

7. Santander Akcji Małych i Średnich Spółek (+104,8 proc.)

Santander Akcji Małych i Średnich Spółek ma na swoim koncie nagrodę Alfa za osiągnięcia w 2022 r. Cieszy się też wysokim ratingiem Analiz Online (5 gwiazdek). Inwestuje w segmencie maluchów i średniaków. Jego benchmarkiem jest 60 proc. indeks mWIG40TR + 30 proc. sWIG80TR + 10 proc. WIBOR O/N. Na koniec ubiegłego roku największe pozycje w portfelu to ING, Inter Cars, Benefit Systems, InPost, LPP i WP. Przez ostatnie 5 lat zarobił niemal 105 proc. Dostępny jest od 100 zł. Opłaty bieżące wynoszą 2,2 proc.