Ranking funduszy inwestycyjnych (styczeń 2024)

W ciągu ostatniego roku mieliśmy trochę zmian w rankingu funduszy inwestycyjnych. Najwyższe noty utrzymał jedynie Santander Akcji Małych i Średnich Spółek, który jako jedyny ma komplet piątek (najwyższa nota 5a w horyzoncie rocznym, 3-letnim oraz 5 gwiazdek w Ratingu Analiz Online). W dodatku na swoim koncie ma nagrodę Alfa (za 2022 rok) dla najlepszego funduszu akcji polskich małych i średnich spółek.

Reklama

Ranking funduszy inwestycyjnych Analiz Online pozwala w prosty i szybki sposób w ramach jednej grupy wyłonić najbardziej efektywne fundusze. Raport przygotowujemy co miesiąc w oparciu o wskaźnik information ratio, który obrazuje relację zysku do ponoszonego ryzyka. Fundusze o najwyższej efektywności otrzymują ocenę 5a lub 4a, rozwiązania najsłabsze 1a lub 2a, ocena 3a ma charakter neutralny.

Zapisz się na Newsletter

Bądźmy w kontakcie! Prosto na Twojego maila będziemy wysyłać skrót najważniejszych informacji ze świata finansów, powiadomienia o nowościach rynkowych, najnowsze oceny i raporty oraz codzienne notowania wybranych przez Ciebie funduszy inwestycyjnych.

Zapisz się

W dużym uproszczeniu ostatnio w rankingu lepiej sobie radzą fundusze oparte w większym stopniu na spółkach o średniej kapitalizacji (indeks mWIG40 wzrósł w ciągu ostatnich 12 mies. o ponad 32%) niż na spółkach małych (indeks sWIG80 zyskał mniej – „tylko” 18%). W efekcie fundusze inwestujące w większym stopniu w akcje giełdowych maluchów odnotowały spadki ocen głównie 12-mies., jak ubiegłoroczny lider BNP Paribas Małych i Średnich Spółek (w rok spadek z 5a do 3a), czy fundusz indeksowy Beta ETF sWIG80TR Portfelowy FIZ (z 5a do 1a). Z drugiej strony wysoko uplasowały się fundusze z większym udziałem spółek średnich w portfelach, jak fundusz pasywny w 100% oparty na spółkach z indeksu mWIG40 - Beta ETF mWIG40TR Portfelowy FIZ, czy Rockbridge Neo Akcji Średnich Spółek.

Istotny skok oceny 12-miesięcznej z 1a do 5a odnotował także UNIQA Akcji Małych i Średnich Spółek, który historycznie ma wysoki udział spółek z indeksu mWIG40 (ok. 75-85% aktywów), który w zeszłym roku przekroczył nawet 90%.

Spory awans odnotował też Generali Akcje Małych i Średnich Spółek, który jeszcze rok temu otrzymał słabą ocenę 2a. Dobrą pozycję w rankingu od wielu miesięcy utrzymuje Pekao Dynamicznych Spółek, który na tle konkurencji wyróżnia się tym, że zarządzający wartości dodanej poszukuje także wśród spółek zagranicznych (kilkanaście procent portfela).