Eques Debitum FIZ pozyskuje nowe środki
Emisja certyfikatów inwestycyjnych EQUES DEBITUM Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego Niestandaryzowanego Funduszu Sekurytyzacyjnego, przeprowadzona w dniach od 5 do 23 grudnia 2014 roku, zakończyła się powodzeniem. Przydział certyfikatów inwestycyjnych nowej emisji został dokonany w dniu 31 grudnia 2014 roku.
W trakcie trwania emisji pozyskaliśmy do Funduszu aktywa w wysokości ponad +20 mln zł. Dzięki temu aktywa netto EQUES DEBITUM FIZ NFS przekroczyły wartość 230 mln zł i według wyceny z dnia 31 grudnia 2014 roku wynosiły 238 803 561,18 złotych. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny wyniosła 262 999,52 złotych, co oznacza wzrost wartości certyfikatu inwestycyjnego o 2,46 % w ostatnim kwartale; 11,16% w ostatnich 12 miesiącach oraz 31,50% od początku działalności Funduszu.
Oczekujemy, że w 2015 roku stopa zwrotu Funduszu utrzyma się dotychczasowym konkurencyjnym poziomie i wyniesie ponownie ponad 10% w skali roku. Swoje oczekiwania opieramy na wielkości i analizie jakości zakupionego dotychczas portfela wierzytelności, w tym w szczególności wartości uzyskiwanych przepływów pieniężnych z tytułu spłat, a także bieżącej sytuacji na rynku, tj. poziomie cen wystawianych na sprzedaż portfeli wierzytelności. Podstawowymi zagrożeniami dla takiego scenariusza może być nadmiar gotówki spowodowany zbyt długim okresem oczekiwania na wygranie kolejnych przetargów oraz w niewielkim stopniu zmiana stopy procentowej, która jako czynnik determinujący stopę wolną od ryzyka wpływa na wycenę aktywów Funduszu (jest to jeden ze składników stopy dyskonta - aktualnie najmniejszy). Jednocześnie przypominamy, że Fundusz ani Towarzystwo nie gwarantują osiągnięcia wyników inwestycyjnych na wyżej wskazanym poziomie, stanowią one wyłącznie prognozę zarządzających Funduszem opartą na doświadczeniu na rynku wierzytelności i jego szczegółowej analizie.
Fundusz osiągnął planowaną wartość aktywów, a bieżące spływy na poziomie kilku milionów złotych miesięcznie pozwalają mu na udział w największych przetargach na rynku oraz zakup portfeli poza przetargami. Z tego powodu termin kolejnej emisji certyfikatów nie został jeszcze zaplanowany. Niemniej nasze oczekiwania, co do możliwych do uzyskania stóp zwrotu, wielkość Funduszu i jego szeroka dywersyfikacja - Fundusz nabył łącznie ponad 289 tys. wierzytelności, od 15 podmiotów różnych branż (banki, telekomy, utilities) o nominalnej wartości zadłużenia przekraczającej 850 mln złotych - czynią z EQUES DEBITUM FIZ NFS wyjątkowe rozwiązanie inwestycyjne i nie chcielibyśmy całkowicie pozbawiać Klientów możliwości inwestowania. Dlatego też do końca pierwszego kwartału 2015 poinformujemy o ewentualnych emisjach i sposobie podziału certyfikatów (split), którego chcemy dokonać najpóźniej przed 4 rocznicą działalności Funduszu.
Reklama
12.01.2015
Komentarze mogą dodawać tylko zalogowani użytkownicy.
Przejdź do logowania