Coraz bogatsza oferta IKE w ramach TFI
Wśród 50 działających na polskim rynku TFI, tylko 15 ma swojej ofercie Indywidualne Konto Emerytalne. Różnią się one liczbą dostępnych funduszy inwestycyjnych, poziomem opłat manipulacyjnych, a także wysokością minimalnych wpłat.
Liczba funduszy inwestycyjnych oferowanych przez poszczególne TFI w ramach IKE jest bardzo zróżnicowana. Najczęściej TFI wybiera ze swojej oferty tylko kilka funduszy (4-9), w których jednostki można zainwestować w ramach IKE. Największy wybór mamy w IKE oferowanych przez Pioneer Pekao TFI, gdzie znajdziemy aż 19 funduszy. Dużo rozwiązań produktowych na tle konkurencji znajdziemy również w IKE z oferty Skarbiec TFI (14), BPH TFI (12) i BZ WBK TFI (10). Z kolei najmniejszy wybór mamy w IKE oferowanym przez TFI BNP Paribas Polska, w którym mamy do wyboru jedynie 2 subfundusze. Zazwyczaj w ofercie dominują produkty, których aktywa lokowane są w podstawowe klasy krajowych aktywów, tj. fundusze akcyjne, mieszane, obligacji i pieniężne. Można jednak znaleźć również fundusze lokujące np. w surowce, akcje rynków Europy Środkowo-Wschodniej, czy innych zagranicznych giełd.
Decydując się na założenie indywidualnego konta emerytalnego (IKE) w formie rachunku funduszy inwestycyjnych możemy zdecydować, że wpłaty będą lokowane w jednym funduszu, albo dowolnie zbudować swój portfel z kilku funduszy w ramach oferty jednego towarzystwa funduszy. Zdarza się również, że chociaż w ofercie znajdziemy wiele funduszy, to docelowo w portfelu może znaleźć się łącznie tylko kilka. Z taka sytuacją mamy do czynienia w przypadku kont oferowanych przez Pioneer Pekao TFI, Skarbiec TFI, Union Investment TFI i BPH TFI.
Jeżeli już zdecydujemy się na wybór IKE w ramach konkretnego TFI, to powinniśmy wcześniej przeanalizować jakość procesu inwestycyjnego, dotychczasowe wyniki za ostatnie lata (co najmniej 3), najlepiej w relacji do ryzyka. Warto przy tym zauważyć, że ustawodawca dał nam swobodę przenoszenia środków pomiędzy IKE z różnych firm, więc jeżeli fundusze, w które zainwestowaliśmy zaczną słabiej sobie radzić, możemy przenieść zgromadzony kapitał do innego TFI.
Niektóre towarzystwa chcąc pomóc nam w doborze funduszy utworzyły specjalne strategie zależne od naszego wieku i poziomu akceptowanego ryzyka. Warianty IKE różnią się wchodzącymi w ich skład funduszy. Skarbiec TFI oferuje np. portfele: „Statyczny” i „Aktywny”, a w ofercie BPH TFI znajdziemy programy: "Dynamiczny "i "Zrównoważony". W ten sposób oferowane są gotowe portfele zbudowane z funduszy w ustalonej z góry konfiguracji (np. w portfelu Statycznym oferowanym przez Skarbiec TFI połowa środków lokowana jest w subfundusz gotówkowy, natomiast druga połowa zostaje przekazana do subfunduszu akcji polskich. Podobne „gotowe rozwiązania oferują także TFI BNP Paribas Polska, TFI PZU i Union Investment TFI.
Zakładając IKE, które prowadzone jest przez TFI możemy otrzymać również opcję śledzenia na bieżąco salda naszych oszczędności za pośrednictwem internetu. Obecnie jest to już standard dla niemal wszystkich analizowanych ofert. Nieco gorzej wygląda sytuacja dokonania (on-line) zmian w portfelu. Taką funkcjonalność deklaruje 5 z 13 TFI, tj. TFI PZU, Investors TFI, BZ WBK AIB TFI, Legg Mason TFI, TFI Allianz Polska.
Zniżki w opłatach
Oprócz zwolnienia z obowiązku płacenia podatku od zysków kapitałowych, który wynosi 19%, TFI oferujące IKE proponują kilka innych udogodnień. Kilka towarzystw utworzyło specjalne jednostki funduszy (np. I, K), które charakteryzują się niższą opłatą za zarządzanie. Dzięki temu stopy zwrotu tych jednostek są wyższe niż w przypadku jednostek podstawowych. Tego typu jednostki znajdziemy w ING TFI, Amplico TFI i Investors TFI. Również w niektórych towarzystwach obowiązują zwolnienia lub zniżki w opłatach manipulacyjnych. Z pobierania tego typu prowizji rezygnuje przykładowo Skarbiec TFI, Millenium TFI oraz TFI BNP Paribas Polska. Z kolei w programie oferowanym przez Pioneer Pekao TFI zniżki w opłatach obowiązują od 4 roku (30% zniżki), a od 8 roku TFI w ogóle nie pobiera opłat manipulacyjnych (o ile suma dotychczasowych wpłat jest wyższa niż 7 tys. zł). W niektórych TFI trzeba się jednak liczyć z dodatkową opłatą za samo przystąpienie do IKE. W Legg Mason TFI i Union Investment TFI wynosi ona odpowiednio 200 zł i od 100 do 500 zł.
Wysokość wpłat
Ustawodawca nałożył ograniczenie w postaci maksymalnej wysokości wpłat na IKE. Towarzystwa ustaliły natomiast minimalne wysokości wpłat. Zazwyczaj minimalny poziom pierwszej wpłaty obowiązującej przy założeniu IKE jest wyższy niż gdy dokonujemy wpłaty po raz kolejny. Najmniej jednorazowo możemy wpłacić na konto oferowane przez PKO TFI – w ramach pierwszej wpłaty oraz kolejnych wystarczy 50 zł. Niewiele większy minimalny próg wejścia, który wynosi 100 zł, znajdziemy również w ofercie Investors TFI, TFI PZU, ING TFI oraz Millenium TFI. Wpłacenia największej kwoty początkowej, na poziomie min. 1000 zł wymagają natomiast Amplico TFI, Union Investment TFI oraz BZ WBK AIB TFI (tylko dla subfunduszy obligacji i ochrony kapitału). Z kolei najmniejsza kwota jaką można wpłacić za każdym kolejnym razem jest już dużo mniejsza dla wszystkich TFI i kształtuję się ona w przedziale od 50 do 125 zł. Co istotne w żadnym z IKE prowadzonych przez TFI nie ma obowiązku systematyczności we wpłacaniu środków. Obowiązuje jedynie ustawowe ograniczenie rocznych wpłat, które nie mogą przekroczyć kwoty odpowiadającej trzykrotności prognozowanego przeciętnego wynagrodzenia miesięcznego w gospodarce narodowej na dany rok. W 2011 r. wartość ta wynosi 10 077 zł.
Podpisanie umowy
Przystąpienie do IKE w TFI nie jest trudne, można tego dokonać bezpośrednio w placówce banku, TFI lub też listownie albo telefonicznie. W niektórych przypadkach przez Internet (np. w Skarbiec TFI, BPH TFI). Jeśli IKE otwieramy po raz pierwszy, musimy poinformować firmę o tym, iż nie gromadzimy środków na IKE prowadzonym przez inną instytucję finansową. Wynika to z faktu, że można mieć tylko jedno Indywidualne Konto Emerytalne. Jeśli przenosimy IKE do innej instytucji prowadzącej IKE bądź PPE (,pracowniczy program emerytalny) wystarczy poinformować o tym TFI a następnie dokonać transferu zgromadzonego kapitału.
Oferta IKE jest na tyle bogata, że każdy znajdzie coś dla siebie. Nie zapominajmy jednak, że to nasz wybór wpływa na potencjalne wyniki, dlatego warto wybrać TFI posiadające w swej ofercie najlepsze fundusze inwestycyjne.
Krzysztof Peć,
Analizy Online
Reklama
09.11.2011
Komentarze mogą dodawać tylko zalogowani użytkownicy.
Przejdź do logowania