Fundusze Goldman Sachs AM od dziś w bankowości prywatnej Pekao

Goldman Sachs Asset Management, zarządzający aktywami wartymi 1,1 bln USD, na początek zaoferował polskim klientom 9 subfunduszy. Przez najbliższe 12 miesięcy dostęp do nich będą mieli jedynie klienci bankowości prywatnej Banku Pekao (dysponujący co najmniej 1 mln zł), w modelu obsługi przygotowanym przez CDM Pekao. Cała grupa Pekao ma wyłączność na ofertę GSAM na 18 miesięcy. - Na świecie współpracujemy ze stosunkowo wąską grupą partnerów, m.in. z Grupą Unicredit w szczególności na rynku włoskim, niemieckim i austriackim. W Polsce do tej pory nie rozmawialiśmy z żadnym innym podmiotem i na razie nie planujemy – powiedział dyrektor Goldman Sachs AM ds. międzynarodowej dystrybucji funduszy Nick Phillips.
 
Od 9 czerwca klienci mają do wyboru 9 wyselekcjonowanych funduszy - 3 dłużne, jeden alternatywny oraz 5 akcyjnych - odpowiadających kierunkom inwestycyjnym rekomendowanym w ramach usługi doradztwa inwestycyjnego. - Jesteśmy przygotowani na rozszerzenie gamy produktów, w miarę zapotrzebowania - powiedział Nick Phillips.
 
Ekspert szczególnie poleca GS Growth and Emerging Market Debt. - Od pewnego czasu widzimy rosnące zainteresowanie obligacjami rynków wschodzących. Od 15 lat za naszą strategię odpowiada ta sama osoba, a cały zespół liczy 30 osób. W portfelu zgromadziliśmy już 15 mld USD, a w samym funduszu 4,6 mld USD – powiedział. Fundusz jest aktywnie zarządzany, a jego aktywa są lokowane głównie w obligacje skarbowe, ale także i korporacyjne. Obecnie największy udział mają w nim obligacje z Ameryki Łacińskiej (najbardziej przeważone są meksykańskie), Europy Środkowo-Wschodniej (w tym polskie) oraz azjatyckie. Ostatnie miesiące są szczególnie udane dla tej klasy aktywów, od początku roku jednostka bazowa funduszu zyskała blisko +7,0%.
 
Drugim funduszem polecanym przez eksperta z GSAM jest stosunkowo młody fundusz absolutnej stopy zwrotu Strategic Macro Bond Portfolio. Został utworzony niecałe 2 lata temu na bazie działającego 9 lat funduszu hedżingowego. – Widzimy ogromne zainteresowanie strategiami absolute return, nieskorelowanymi z rynkami akcji. Klienci coraz większą wagę przykładają do dywersyfikacji – powiedział Philips. Obecnie fundusz zarządza aktywami wartymi ok. 1 mld USD. W portfelu znajdziemy m.in. obligacje skarbowe amerykańskie, czy japońskie.
 
Z funduszy akcyjnych faworytem eksperta z GSAM jest GS India Equity Portfolio. - Wśród rynków wschodzących Indie to rynek, na który obecnie kładziemy największy nacisk. Reformy premiera Narendry Modiego to ogromna szansa dla inwestorów  – mówił Philips. Fundusz jest wysoko oceniony przez analityków Morningstar, którzy szczególnie podkreślają zalety zarządzającego funduszem, którym od 2008 roku jest Prashant Khemka, a także bardzo dobre wyniki. Annaulizowana stopa zwrotu za ostatnie 5 lat przekracza +10%.

Poza tym w ofercie znalazły się:
- GS Europe High Yield Bond Portfolio
- GS US Mortgage Backed Securities Portfolio
- GS Global Equity Partners Portfolio
- GS Europe Equity Partners Portfolio
- GS Asia Equity Portfolio
- GS Japan Equity Portfolio.
 
Specjalnie dla polskich klientów GSAM zaoferował jednostki z zabezieczonym ryzykiem kursowym - PLN-hedged.
 
Bankowość prywatna Banku Pekao działa od 1997 roku. Klienci mają do wyboru m.in. fundusze Pioneer Pekao TFI oraz innych krajowych i zagranicznych TFI z oferty CDM Pekao, usługę doradztwa inwestycyjnego, rozwiązania ubezpieczeniowe i strukturyzowane. Aktywa kilku tysięcy klientów bankowości prywatnej Pekao, w tym zgromadzone  w funduszach i obligacjach, ale bez akcji, warte są ok. 13 mld zł. Połowa z nich posiada aktywa w CDM Pekao. Przedstawiciele Pekao nie chcą stawiać celów sprzedażowych do funduszy GSAM. - Nie wierzymy w konkretne plany na produkt, czy partnera. Wierzymy, że jeżeli mamy w ofercie wyjątkowego partnera z wyjątkową wiedzą, to nie będzie problemów z zainteresowaniem klientów tymi produktami - powiedział wiceprezes Pekao Adam Niewiński.
 
Goldman Sachs AM oferuje w Polsce fundusze na podstawie notyfikacji. 19 kwietnia br. KNF wpisała 14 rozwiązań instytucji na listę funduszy zagranicznych dystrybuujących swoje produkty w Polsce.

Anna Zalewska
Analizy Online

* wg raportu Willis Towers Watson "The World’s 500 Largest Asset Managers – Year end 2014"