Prosto w fundusz #86: Investor Oszczędnościowy

W kolejnym Prosto w fundusz coś dla szukających krótko- i średnioterminowej lokaty kapitału o ograniczonej zmienności, chcących zdywersyfikować portfel inwestycyjny, dodając do niego produkt o relatywnie niskiej zmienności lub tych, którzy aktywnie zarządzają portfelem funduszy w okresach gorszej koniunktury na rynkach akcji. Czyli...

💥💥💥 Investor Oszczędnościowy 💥💥💥

Ostatni rok to prawie 7, a poprzedni prawie 11 procent zysku. Trochę powyżej stawki rynkowej. To generalnie były dwa bardzo dobre lata dla tego typu funduszy.

• Ile powinien zarabiać w normalnych czasach? Ile ma szanse zarobić w roku 2025?
• Czy niska zmienność na najbliższe miesiące to najbardziej prawdopodobny scenariusz?
• W co Investor Oszczędnościowy inwestuje i jak może się zachowywać w zależności od scenariusza dla stóp procentowych?

Światło na te i inne tematy związane z naszym głównym bohaterem rzuci zarządzający tym funduszem już od dziesięciu lat Mikołaj Stępniewski z Investors TFI.

• Fundusz dla konserwatywnych inwestorów, ma konkurować z lokatami i innymi bezpiecznymi formami oszczędzania i inwestowania, rozwiązanie dla osób prywatnych i firm, 3 mld zł w funduszu.

• Fundusz oparty głównie na obligacjach skarbowych (ok. 55%), głównie o zmiennym kuponie (w listopadzie stałokuponowych było 7,7%). Oczekiwana stopa zwrotu rzędu 6-7% w tym roku (wnioskując z wysokości stóp).

• Jest w tym roku przestrzeń do obniżek stóp, zdaniem Investors TFI w II połowie roku te obniżki będą.

• W ostatnich latach wyniki lepsze niż średnia dla grupy (w 2021 niewielka strata, ale mniejsza niż średnia grupy).

• W 2022 roku wyprzedaż papierów o zmiennym kuponie i spadki obligacji długoterminowych. Dziś mamy zupełnie inny poziom rentowności, poduszka bezpieczeństwa bazująca na samych kuponach jest o wiele większa.

• Fundusz koncentruje się na krótkoterminowych instrumentach. Stałokuponowe maks. do 5 lat. Maksymalna duracja całego portfela to 1,75, obecnie 1,49 (na koniec grudnia 2024). Mają 19% stałokuponowych, 76% zmiennokuponowych oraz 5% indeksowanych inflacją (hurtowe).

• Wśród papierów nieskarbowych największy udział banków (PKO BP, Pekao, Santander), KGHM, Alior, Millennium, mBank, Orlen (1,8-3,9%). Z zagranicznych emitentów w top20 są CEZ, ITP. Bank i JP Morgan Structured Products. Łącznie ok. 50 podmiotów. Ryzyko kredytowe oceniane jest bardzo niskie (dane na 30.09.2024). Często emisje eurowe tych samych emitentów.

• Niewielka zmienność. Fundusz ma możliwość zastosowania lewara.

• Bony skarbowe, niedawno przywrócone przez MF, także mogą być atrakcyjnym nabytkiem dla tego funduszu. Nie zamierza się on jednak przekształcać w fundusz rynku pieniężnego.

Czekamy na Wasze pytania na kanałach Platformy Inwestycyjnej KupFundusz.pl  

Prosto w fundusz, 16 stycznia 2025 godz. 12.00

Zapraszamy!!

Reklama

👌 Więcej o funduszu inwestycyjnym Investor Oszczędnościowy.

KupFundusz.pl to nowoczesna, w pełni internetowa platforma do samodzielnego inwestowania w fundusze, wyposażona w unikatowe narzędzia do ich analizy, porównania i testowania.

📈 Oferujemy dostęp do ponad 400 funduszy inwestycyjnych krajowych i zagranicznych z 22 TFI. Nie pobieramy opłat dystrybucyjnych!

👌 Aby rozpocząć inwestowanie w fundusze, wystarczy się zarejestrować  ➡️ https://www.kupfundusz.pl/rejestracja

Zapisz się na Newsletter

Bądźmy w kontakcie! Prosto na Twojego maila będziemy wysyłać skrót najważniejszych informacji ze świata finansów, powiadomienia o nowościach rynkowych, najnowsze oceny i raporty oraz codzienne notowania wybranych przez Ciebie funduszy inwestycyjnych.

Zapisz się