Nowe fundusze z mocnym startem

W zeszłym roku na krajowym rynku pojawiło się aż 88 nowych funduszy inwestycyjnych skierowanych do szerokiego grona odbiorców. Zdecydowana większość z nich dobrze sobie radzi w tym roku, a 13 rozwiązań regularnie każdy miesiąc kończy z dodatnią stopą zwrotu.

Wśród nowopowstałych funduszy o charakterze otwartym wyróżniają się dwa produkty Raiffeisen Polbank, którymi zarządza Altus TFI. Pierwszy z funduszy - Raiffeisen Aktywnego Inwestowania (Raiffeisen SFIO Parasolowy) to fundusz absolutnej stopy zwrotu. Jego zarządzający dążą do uzyskania możliwie wysokiej stopy zwrotu, poprzez inwestycje w różne klasy aktywów, które wybierają na podstawie aktualnej fazy cyklu koniunkturalnego. Na koniec grudnia 2014 r. w jego portfelu przeważały instrumenty o charakterze udziałowym - głównie akcje małych i średnich spółek. Fundusz od początku działalności zarobił +11,4%

Z kolei Raiffeisen Aktywnego Oszczędzania (Raiffeisen SFIO Parasolowy) przeznaczony jest dla inwestorów ceniących sobie wysokie bezpieczeństwo inwestycji. Ten reprezentant funduszy pieniężnych i gotówkowych od początku działalności zarobił już +3,1%. Warto jednak zwrócić uwagę, że podczas gdy w pierwszym półroczu działalności regularnie lepiej spisywał się od większości rozwiązań pieniężnych i gotówkowych, tak od początku 2015 r. jego wyniki uległy pogorszeniu. W rezultacie fundusz znajduje się w końcówce zestawienia stóp zwrotu w swojej grupie (40 miejsce na 47 funduszy). Oba rozwiązania z oferty Raiffeisen Polbank cieszą się popularnością wśród klientów TFI. Ich aktywa wynoszą odpowiednio 113 mln zł oraz 212 mln zł.

Od początku roku regularnie zyski wypracowuje także UniObligacje Zamienne (UniFundusze SFIO). Jest to produkt, który może być traktowany jako alternatywa względem tradycyjnych funduszy dłużnych. Fundusz z oferty Union Investment TFI to produkt o konstrukcji master-feeder, którego zarządzający lokują pozyskane aktywa w luksemburski fundusz UniInstitutional Convertibles Protect. Z kolei zarządzający funduszu źródłowego inwestują w obligacje zamienne emitentów z całego świata. Na koniec maja br. instrumenty te stanowiły 19% portfela. UniObligacje Zamienne (UniFundusze SFIO) wypracował od początku roku +5% zysku.

Z kolei wśród nowopowstałych rozwiązań o charakterze zamkniętym wyróżnia się PKO Spółek Innowacyjnych Globalny FIZ seria A. Reprezentant PKO TFI od początku roku zdołał już zarobić +10,6%. W doborze spółek do portfela zarządzający skupiają się na innowacyjnych firmach, dokonując jednocześnie odpowiedniej selekcji. Fundusz cieszy się sporym zainteresowaniem, podczas dotychczasowych emisji pozyskał blisko +79 mln zł.

Wśród pozostałych produktów o charakterze zamkniętym znajdziemy fundusze alternatywne, których zarządzający skupiają się na rynkach m. in. wierzytelności, czy nieruchomości.

Magdalena Patynowska
Analizy Online

Reklama

Zapisz się na Newsletter

Bądźmy w kontakcie! Prosto na Twojego maila będziemy wysyłać skrót najważniejszych informacji ze świata finansów, powiadomienia o nowościach rynkowych, najnowsze oceny i raporty oraz codzienne notowania wybranych przez Ciebie funduszy inwestycyjnych.