Santander TFI bierze na siebie koszty w PPK

Santander TFI od 1 stycznia 2026 r. zmienia sposób pokrywania kosztów w wybranych subfunduszach Santander PPK SFIO. Przez cały 2026 r. towarzystwo będzie finansować 25 proc. kosztów w PPK 2025, 60 proc. w PPK 2060 oraz 100 proc. w PPK 2065. 

Reklama

Chodzi o koszty określone w ustawie o PPK i statucie funduszu, takie jak m.in. koszty administracyjne, depozytariusza czy wyceny aktywów. Wyłączone pozostają koszty wbudowane w cenę nabycia instrumentów, podatki oraz wynik na zbyciu lokat. 

Zapisz się na Newsletter

Bądźmy w kontakcie! Prosto na Twojego maila będziemy wysyłać skrót najważniejszych informacji ze świata finansów, powiadomienia o nowościach rynkowych, najnowsze oceny i raporty oraz codzienne notowania wybranych przez Ciebie funduszy inwestycyjnych.

Zapisz się

Równolegle stawka opłaty za zarządzanie w subfunduszu Santander PPK 2025 zostanie obniżona do 0,25 proc. rocznie. Z punktu widzenia uczestników oznacza to niższe koszty bieżące i wyższą stopę zwrotu netto. 

Decyzja mieści się w ramach ustawy, która określa jedynie maksymalne poziomy opłat – do 0,5 proc. rocznie za zarządzanie oraz do 0,1 proc. opłaty za wynik. Nie ma natomiast obowiązku ich pobierania w pełnej wysokości. TFI mogą stosować niższe stawki, a także finansować część kosztów z własnych środków, zamiast obciążać nimi aktywa funduszu. 

Zróżnicowanie poziomu przejmowanych kosztów między poszczególnymi rocznikami PPK nie jest przypadkowe. Subfundusz 2065, skierowany do najmłodszych uczestników, otrzymuje pełne "odciążenie" kosztowe, co wzmacnia jego długoterminową atrakcyjność. Z kolei PPK 2025 – fundusz o krótszym horyzoncie inwestycyjnym – korzysta dodatkowo z obniżki opłaty za zarządzanie, co może poprawić jego relatywne wyniki w okresie poprzedzającym wypłaty.

Na koniec listopada 2025 r. Santander TFI w ramach PPK zarządzało aktywami o wartości ok. 700 mln zł, co plasowało je na dziewiątym miejsca na rynku. Zdecydowanym liderem pozostaje PKO TFI, który korzysta z przewagi skali, dystrybucji i w PPK zarządza ponad 13,4 mld zł.