Co planują TFI dla swoich klientów na 2014 rok? (część 1)

W tym roku w ofercie TFI pojawiło się ponad 120 nowych funduszy. To znacznie mniej niż w rekordowym 2012 roku, kiedy oferta wzbogaciła się o blisko 200 nowości. Z zapowiedzi TFI wynika jednak, iż ich plany produktowe na 2014 rok wcale nie są ubogie. Przyjrzyjmy się nad czym obecnie pracują największe towarzystwa, zarządzające aktywami wartymi ponad 10 mld zł.
 
TFI PZU, które na koniec listopada br. zgromadziło ponad 22 mld zł, w przyszłym roku zamierza poszerzyć możliwości inwestowania w ramach strategii global macro – absolute return. TFI przygotowuje m.in. nowy publiczny fundusz tego typu. Z kolei najdłużej obecne na naszym rynku Pioneer Pekao TFI planuje uruchomienie 2 funduszy zrównoważonych z ekspozycją na Europę i USA oraz 1-2 innowacyjnych produktów z ekspozycją na rynek poza Polską.
 
Nad gruntowną przebudową aktualnej oferty od wielu miesięcy pracuje PKO TFI. Pierwsze wymierne efekty klienci będą mogli zauważyć w okolicach drugiego kwartału, zdradza Janusz Władyczak, dyrektor produktów inwestycyjnych. Szybciej poznamy pierwszą z nowości, która pojawi się w ofercie już na początku roku. Będzie to fundusz absolute return, którego aktywa będą lokowane na rynku długu globalnego. Będzie miał charakter zamknięty, a certyfikaty będą notowane na GPW. Jego powstanie oraz pierwsza emisja uzależniona jest od otrzymania zgody Komisji Nadzoru Finansowego. Towarzystwo zapowiedziało również, uruchomienie pod koniec stycznia nowego długoterminowego programu oszczędnościowego.
 
Nad nowymi funduszami zamkniętymi pracuje z kolei Skarbiec TFI. Marek Rybiec, prezes TFI, zapowiedział powstanie funduszu nieruchomości komercyjnych, w którym dochody będą wypłacane klientom na bieżąco. Ponadto możemy się spodziewać funduszu market opportunities oraz wierzytelności medycznych.
 
W funduszach zamkniętych specjalizuje się Ipopema TFI, która w 11 miesięcy zdołała powiększyć wartość zarządzanych środków o +60% do 12,4 mld zł na koniec listopada. W przyszłym roku planuje uruchomienie funduszu zamkniętego o nazwie IPOPEMA Global Macro EUR FIZ. Strategia w nim stosowana będzie zbliżona do Ipopema Makro Alokacji i Ipopema Global Macro FIZ. Różnica polega na tym, iż jest adresowany do klientów trzymających oszczędności w euro. TFI planuje ponadto poszerzyć ofertę w ramach funduszy otwartych. Będą to produkty o zrównoważonym profilu ryzyka oraz oparte w dużym stopniu o selekcję spółek, ujawnia Aleksander Widera, wiceprezes TFI. Towarzystwo pracuje również nad produktem dającym ekspozycję na obligacje polskich i zagranicznych przedsiębiorstw.
 
Podobnie brzmią plany ING TFI, które zapowiada na 2 kwartał fundusz stabilny aktywnej alokacji, oraz luksembrski, inwestujący w różne klasy aktywów (strategia multi asset). 

Jedynym z TFI, które nie ma w planach większej modyfikacji oferty jest Aviva Investors TFI z grupy ubezpieczeniowej Aviva. Spółka planuje w tym roku skupić się na szerokim oferowaniu najnowszego produktu - Multibonus będącego platformą funduszy inwestycyjnych w formie ubezpieczenia. Zamierza też w pełni wykorzystać potencjał narzędzi edukacyjnych i sprzedażowych udostępnionych klientom (wirtualny oddział i internetowa baza wiedzy).

Szereg nowości przygotowują dla swoich klientów towarzystwa zarządzające nieco mniejszymi aktywami. Szerzej o ich planach napiszemy w przyszłym tygodniu.
  
/az