Fundusze znów dotknięte odpływami

09.04.2019 | Anna Zalewska
Źródło: DMHai / Shutterstock.com
Po udanym lutym marzec przyniósł przewagę umorzeń. Według wstępnych szacunków bilans sprzedaży wyniósł około -1,3 mld zł

[AKTUALIZACJA 12.04 - ostatecznie bilans sprzedaży wyniósł -1,6 mld zł, w tym -1,0 mld zł w funduszach detalicznych]

Zapisz się na Newsletter

Co zyskujesz?

Powiadomienia o ważnych wydarzeniach i nowościach rynkowych, najnowsze
oceny i raporty oraz zawsze aktualną listę TOP5 funduszy inwestycyjnych.

Klienci wypłacali środki zarówno z funduszy niedetalicznych, czyli dostępnych dla wąskiej grupy inwestorów, jak i z klasycznych rozwiązań skierowanych do szerokiego grona klientów. Z naszych szacunków opartych na danych z 30 TFI (na 37 analizowanych), w marcu saldo wpłat i wypłat do funduszy detalicznych wyniosło ok. -0,8 mld zł.


Przewagę umorzeń z funduszy detalicznych odnotowało 16 analizowanych instytucji, w czterech saldo wpłat i wypłat przekroczyło -100 mln zł. Wśród nich znalazł się lider sprzedaży z 2018 roku – PKO TFI, a także Skarbiec TFI, Altus TFI oraz Investors TFI.

Na drugim biegunie znalazł się natomiast NN Investment Partners TFI (+120 mln zł), dla którego był to szósty z kolei dobry miesiąc. Motorem sprzedaży w tym TFI jest NN Obligacji (NN FIO), który w 8 miesięcy podwoił swoje aktywa, a ich wartość zbliżyła się już do 2 mld zł. Od początku roku, każdego miesiąca nowy kapitał pozyskują także Millennium TFI, TFI PZU, Ipopema TFI oraz Pekao TFI.  

Patrząc na segmenty, praktycznie wszystkie odnotowały przewagę umorzeń. Najwięcej się działo w przypadku funduszy dłużnych – o ujemnym saldzie zadecydował właściwie jeden fundusz PKO Obligacji Skarbowych, z którego klienci wypłacili netto ponad -0,7 mld zł. Z drugiej strony to właśnie wybrane fundusze dłużne zdominowały zestawienie najpopularniejszych produktów. Wśród nich znalazły się także fundusze z PKO TFI - PKO Obligacji Długoterminowych (Parasolowy FIO) oraz PKO Papierów Dłużnych Plus (Parasolowy FIO), które pozyskały odpowiednio (+0,4 mld zł i niecałe +0,2 mld zł.

/az

TAGI:

wartość i struktura aktywów

zobacz także

↑ na górę